Финансирование сделок слияний и поглощений
НБК-Банк обеспечивает финансирование сделок по слиянию и поглощению (M&A), в ходе которых осуществляется передача или перераспределение корпоративного контроля, включая покупку и обмен активами. К таким сделкам могут относиться:
- собственно слияние (соединение компаний и образование нового юридического лица);
- собственно поглощение (присоединение одного юридического лица к другому);
- приобретение компаний;
- leveraged buy-out (LBO) – приобретение компаний инвесторами с использованием заемных средств;
- management buy-out (MBO) – выкуп компаний их менеджментом с использованием заемных средств (как разновидность LBO);
- bridge financing – кредитование под предполагаемое размещение акций компании;
- изменение структуры капитала;
- spin-off (выделение и продажа структурного подразделения бизнеса) и т.п.
Банк обеспечивает финансирование сделки, позволяющее увеличить финансовый рычаг и повысить будущую капитализацию объединенной компании и эффективность интеграции. Такой механизм долгового (заемного) финансирования представляется более выгодным в сравнении с долевым финансированием, то есть привлечением акционерного капитала.
При ограниченности собственных финансовых ресурсов и с целью повышения прибыли на вложенный капитал кредитование Банком сделок слияния и поглощения представляется весьма целесообразным.
Банк предлагает следующие услуги по организации финансирования и сопровождению сделок слияния и поглощения:
-
исследование отраслей, рынков или сегментов рынков, ключевых игроков и их стратегий;
-
определение целевых компаний (для слияния или поглощения), поиск и выбор объекта (компании) для слияния или поглощения;
-
разработка вариантов стратегии поглощения;
-
финансовое моделирование и оценка;
-
расчет эффективности интеграции;
-
проведение переговоров, согласование стоимости и структуры сделки;
-
подготовка юридических и финансовых документов;
-
организация Due Diligence (юридическая, финансовая и т.п. экспертиза);
-
организация и сопровождение сделки.
|
 |
|
